Investiční ohlédnutí za rokem 2025

Rok 2025 byl z investičního hlediska velmi úspěšný. Podařilo se mi investovat veškeré přebytky a dosáhnout celkového zhodnocení portfolia kolem 10 % bez dividend. I přes mimořádný výdaj na konci roku ve výši 180 000 Kč na rezervační poplatek za investiční byt jsem stále investoval přes 180 000 Kč za rok. Ve FIRE jsem se posunul o 1 %, hodnota investic (včetně inv. nemovitostí) se ale zvětšila o více než 800 000 Kč.

Klíčové změny v investiční strategii

Přechod na DIP u Patrie

Zásadní změnou bylo zrušení penzijního spoření po dvou letech a zřízení DIPu u Patrie. Tento krok mi výrazně zjednodušil administrativu – místo pravidelného rušení penzijka a přesouvání peněz k brokerovi si nyní nechávám příspěvky od zaměstnavatele posílat přímo do DIPu.

Penzijní spoření jsem vždy využíval primárně pro získání peněz od zaměstnavatele a po dvou letech jsem tyto prostředky přesouval ke svému brokerovi. Tato otravná administrativa mi nyní konečně odpadá.

Má strategie s DIPem:

  • Převod celé částky 48 000 Kč na konci roku (maximalizace daňového bonusu)
  • Jednorázový nákup českých akcií
  • Volba Patrie kvůli již existujícímu investičnímu účtu a pohodlí

💡 Tip: Pokud zvažujete DIP u Patrie, můžete použít můj bonusový kód 11019840 pro slevu 1 000 Kč na nákupních poplatcích.

Při výběru mezi FIO a Patrií byla poplatkově FIO o něco výhodnější, ale pohodlí jednoho účtu a již existující vztah s Patrií pro mě byly důležitější faktory. Dobré tipy k výběru brokera najdete v diskuzi na X od Noobvestora.

Zrušení spořícího účtu

Druhou významnou změnou bylo převedení většiny peněz ze spořícího účtu do akcií. Do spořícího účtu jsem prakticky nikdy nesahal, takže nedávalo smysl držet tam peníze s nízkým zhodnocením.

Protože už mám značnou část portfolia po časovém testu (držení déle než 3 roky), mohu si v případě potřeby dovolit prodat akcie bez daňových dopadů – jak jsem učinil v prosinci při výběru 180 000 Kč na rezervační poplatek za investiční byt.

Měsíční přehled investic 2025

MěsícČástkaPoznámka
Leden24 984 Kč
Únor25 099 Kč
Březen2 933 Kč
Duben25 256 Kč
Květen17 272 Kč
Červen17 077 Kč
Červenec129 806 KčVybrané penzijko 104 000 Kč
Srpen68 821 KčZrušený spořící účet 70 000 Kč
Září29 270 Kč
Říjen14 278 Kč
Listopad14 000 Kč
Prosinec-183 777 KčProdej akcií na rezervační poplatek
Celkem185 019 Kč

Srovnání s rokem 2024

V roce 2025 jsem investoval 185 019 Kč, což je méně než v roce 2024 (250 000 Kč). Bez prosincových prodejů ve výši 183 777 Kč by však celková částka nových investic byla výrazně vyšší než v předchozím roce – konkrétně by šlo o 368 796 Kč. Celková akciová hodnota investic, se od Ledna zvýšila o 266 000 Kč. v Grafu v pravo je dobře čitelný propad akciového trhu v měsících 2-4, zbyte roku už měl stoupající tendenci.

Rozložení investic podle brokerů

BrokerInvesticeČástkaDetail
PatriaČEZ113 291 KčČeské akcie
Česká zbrojovka84 121 KčČeské akcie
Erste77 559 KčČeské akcie
Komerční banka66 927 KčČeské akcie
VIG22 792 KčČeské akcie
XTBInvestiční plán (4 ETF)142 313 KčCelý svět 40%, Amerika 40%, Čína 10%, Evropa 10%
DegiroMSCI World Small Cap4 874 KčETF
iShares Core MSCI World1 230 KčETF
META-108 033 KčProdej po časovém testu
Vanguard S&P 500-75 545 KčProdej po časovém testu

Prodeje po časovém testu

Využil jsem daňového osvobození po třech letech držení a prodal:

  • Akcie Meta – zhodnocení +112 %
  • ETF na S&P 500 – zhodnocení +43 %

Tyto prodeje mi umožnily pokrýt rezervační poplatek na investiční byt bez nutnosti brát si úvěr či narušit pravidelné investování.

Výkonnost portfolia v roce 2025

Celkové zhodnocení:

  • Kapitálové zhodnocení: cca 10 % (bez dividend)
  • Dividendový příjem: 8 400 Kč (především z českých akcií)
  • Všechny dividendy okamžitě reinvestuji zpět do akcií
Výkonnost portfolia podle Yahoo Finance

Cesta k finanční nezávislosti (FIRE)

Aktuální stav

  • Plánovaný rok FIRE: 2042 – zkrácená doba díky koupi inv. nemovitosti
  • Posun v roce 2025: +1 % (z 16,5 % na 17,5 %)
  • Důvod pomalejšího posunu: Mimořádné náklady na letní kuchyň

Výhled na rok 2026

Cíl: Investovat minimálně 250 000 Kč

Tento cíl považuji za realistický díky:

  • Stabilnímu příjmu ze zaměstnání
  • Zrušení stavebka ke konci roku (+120k)

Pokud se vše podaří podle plánu, měl bych se v roce 2026 posunout na 24 % cesty k finanční nezávislosti.

Tento článek slouží pouze pro inspiraci a sdílení osobních zkušeností. Není investičním doporučením. Vždy si udělejte vlastní analýzu a investujte pouze prostředky, o které si můžete dovolit přijít.